УспешныйПортфельщикСОпытом

Банки могут начать спрашивать, откуда деньги, при каждом пополнении карты наличными. ЦБ рекомендовал усилить проверки клиентов, которые используют наличные. Поводом стал рост объёма наличных в обращении на ₽2,5 трлн с начала года. @procent

Nebius Group N.V. снова повышает цены на графические процессоры Nvidia по требованию в октябре, давая уверенность в том, что спрос держится по мере увеличения мощности. Руководство намеренно сохраняет некоторые будущие мощности открытыми, а не запирает все в долгосрочных контрактах, что дает Nebius больше возможностей для более высоких краткосрочных цен. Выручка от облачного ИИ во втором квартале достигла 574,9 млн. долл. с скорректированной маржой EBITDA около 50%, в то время как инфраструктура, оцениваемая в размере 7,8 млрд. долл., все еще считается еще главным образом немонетизированной.

✋ С доводами, почему именно, поспорить сложно!

📈 Инфляционные ожидания россиян в сентябре выросли до 14,2% из-за топливного кризиса и ослабления рубля — Ведомости В сентябре инфляционные ожидания населения на год вперед выросли на 0,5 п.п. до 14,2%, следует из опроса инФОМ для Банка России. После августовского снижения показатель вновь приблизился к многолетним максимумам. Экономисты связывают ухудшение ожиданий прежде всего с ростом цен на топливо и ослаблением рубля. Эти факторы быстро отражаются на восприятии будущей инфляции, поскольку затрагивают повседневные расходы и служат для населения заметными ориентирами ценового давления. Одновременно выросла и наблюдаемая населением инфляция — до 15,1%. Ценовые ожидания бизнеса также увеличиваются уже третий месяц подряд, что указывает на сохранение повышенного инфляционного фона сразу со стороны потребителей и компаний.

🚨🟩 Ложное ралли: почему толпа снова станет чьей-то кормовой базой? Уже видели эти пестрые push-сообщения и емэйл рассылки от криптобирж? «Крипта на подъеме — пора торговать!», «Биткоин летит в космос!»... Уверен, многие уже поддались этому эпатажу, поверили в начало нового суперцикла и запрыгнули в лонги на самом хае. Но давайте снимем розовые очки и посмотрим на механику. Текущий памп битка до ~$85,500 по-честному выглядит как плохая наскоро написанная пьеса, а по-большому — как технический фальстарт. 🤩😇 Что происходит на самом деле? В эту пятницу, 25 сентября, нас ждет апокалиптическая квартальная экспирация опционов на Deribit (общий объем $16.6 млрд, из которых $14.6 млрд приходится на BTC). Уровень «максимальной боли» (Max Pain) находится далеко внизу — на $73,000. На рынке образовался колоссальный отрыв цены (>$9k) от зоны комфорта маркет-мейкеров. Поскольку спот улетел слишком высоко, ММ сейчас несут убытки по проданным Call-опционам. Чтобы захеджировать эти риски, они вынуждены скупать спотовый BTC. Именно этот процесс (гамма-сквиз) сейчас искусственно держит цену наверху. Главная интрига оставшихся дней — смогут ли они удержать спот ниже следующей гигантской «стены» опционов на $85,000. 🛒🔜🎃 Опасность дампа (Час «Икс») В пятницу в 11:00 по МСК карета превратится в тыкву. Как только экспирация пройдет (сеттлмент), обязательства маркет-мейкеров обнулятся. Им больше не нужно будет удерживать купленный для хеджа спот, и они начнут агрессивно сбрасывать этот объем в рынок. Исторически такие сильные отрывы цены от уровня Max Pain приводят к резкой и болезненной коррекции базового актива сразу после закрытия опционов. ⚠️Итак: Пока маркетологи бирж гонят толпу покупать, умные деньги готовятся разгружать свои хеджи. Будьте предельно осторожны с лонгами в ближайшие 48 часов и не станьте экзит-ликвидностью перед выходными.

Задолженность россиян по ипотеке составляет уже 24,8 триллиона рублей. Только за август, сумма выросла на 381 миллиард. На ипотеку с господдержкой пришлось примерно 56% выдач. Общий долг россиян по ипотеке - примерно 250 миллионов зарплат по 100 тысяч рублей.

Рост стоимости капитала увеличил дисперсию на уровне акций, создав более продуктивные условия для фундаментального отбора акций. Более высокая инфляция и более позитивные корреляции между фондовыми инструментами и облигациями бросили вызов традиционной модели портфелей 60/40, увеличивая спрос на диверсифицированные, менее коррелированные источники прибыли. Стратегии Equity long/short могут быть полезны, поскольку они направлены на то, чтобы использовать возможности как на длинной, так и на короткой концах кривой доходности, одновременно стремясь ограничить просадки в периоды рыночного стресса. https://www.janushenderson.com/en-axj/institutional/article/absolute-return-playing-a-vital-role-in-the-new-world-disorder/

https://vc.ru/theedinorogblog/3142279-igor-perekopsky-ferma-na-filippinah 🇵🇭🤝 А почему Филиппины? Перекопский объясняет, что это самая быстрорастущая экономика в Юго-Восточной Азии. И молодое население. «А главное — они не могут пока даже близко себя прокормить. Поэтому рынок может съесть все, что мы тут вырастим», — считает предприниматель. Правда, минусы тоже есть — бюрократия.

Проблемы с доступностью ипотечного жилья есть не только в России, но и в США. На графике – минимальная сумма годового дохода для квалификации на ипотеку для покупки дома против среднедушевого дохода.

🌐🤖 Google (GOOG) в пятницу подтвердил, что его модель Gemini самостоятельно добилась несанкционированного доступа к трем компаниям в мае во время проверки своих возможностей кибербезопасности, что стало первым известным инцидентом автономного участия системы ИИ компании в подобном акте. https://seekingalpha.com/news/4644563-google-gemini-ai-model-hacked-three-companies

™️Ижсталь. Оборонное предприятие. Один из тех отчётов, который нет смысла комментировать, кроме одной фразы: «уж лучше чтобы он оставался засекреченным»

🤑💷💴 Для тех, кто в зной и стужу торгует глубокий FX – прогнозы по иене и фунту. https://bankiros.ru/news/dollar-evro-yuan-i-rubl-polnyj-prognoz-do-konca-2026-goda-22484

Политическую привлекательность заблокированного веб-сайта несложно понять. Правительство может преподнести это решение своей внутренней аудитории как доказательство бдительности, суверенитета или моральной решимости, особенно если сайт уже был охарактеризован как враждебный, опасный или каким-то образом нелояльный. Этот жест нагляден, понятен и не требует больших затрат на его оглашение. Он позволяет чиновникам создать впечатление, будто они провели чёткую границу в хаотичной публичной сфере. Издержки такого шага распределяются практически незаметно. Они проявляются в дополнительной проверке, требуемой банком, в платеже, который отказывается проходить, или в документе, который приходится извлекать через дополнительное соединение, а также в торговой сессии, потраченной на попытки определить, связана ли неудачная сделка с брокером, VPN или самой сетью. Заблокированный сайт может быть задуман как послание его издателям, однако большую часть неудобств на себе испытывают люди, которые изначально не имели отношения к данному спору. https://volony.medium.com/the-internet-that-arrives-in-pieces-c2847db87bad

😀😀🌟«Фундаментальная поддержка приходит со стороны мировых центральных банков», – отметил Рожанковский. Согласно ежегодному опросу World Gold Council «Central Bank Gold Reserves Survey 2026», опубликованному 16 июня, 89% респондентов ожидали роста совокупных золотых резервов в течение ближайших 12 месяцев, а рекордные 45% респондентов планировали увеличивать собственные запасы. Подробнее на Bankiros: https://bankiros.ru/news/zoloto-po-5-tysyach-dollarov-chto-budet-s-rynkami-posle-vyborov-v-ssha-22498

😒 Anthropic отложила свое первичное публичное размещение акций (IPO) до ноября – якобы для того, чтобы поделиться финансовыми результатами за третий квартал, что могло бы повысить шансы добиться рекордной оценки в 2 триллиона долларов, сообщает Wall Street Journal. Сообщение о переносе последовало за пресловутым публичным призывом CEO замедлить разработку искусственного интеллекта из-за рисков безопасности. Хотя инвесторы будут пристально следить за тем, повлияют ли более медленные темпы на финансовые результаты, оптимисты ожидают, что годовые продажи ИИ-фирмы превысили 110 миллиардов долларов, и считают, что ранние меры безопасности помогут защитить ее после выхода на биржу.

baha the information company - Anthropic said to push planned IPO to November https://www.breakingthenews.net/news/details/67136333 baha breaking news

Законопроект, названный в честь скоропостижно скончавшегося в июле сенатора-республиканца Линдси Грэма*, известного своими «ястребиными» взглядами, направлен на то, чтобы лишить Россию возможности продолжать финансировать войну, нанеся удар по её доходам от продажи природного газа и нефти, а также по странам, которые продолжают закупать российские энергоресурсы. Законопроект вводит новые санкции в отношении российских политических и военных чиновников, а также иностранных сетей, помогающих снабжать российскую военную машину и обходить действующие санкции. Комментарий: фраза «чтобы лишить Россию возможности продолжать финансировать войну» – явно свободное творчество либеральной прессы, повторяющееся от издания к изданию. По факту наиболее вероятной и единствннной мотивацией подписания ради подписания была дань памяти, которую Трамп пожелал отдать своему бывшему коллеге по партии, и больше ничего. После вступления закона в силу нефть Brent моментально прибавила 0,35%, и хотя Urals уже к этому времени не торговалась, легко предвидеть, что на неделе продолжится её рост, а вместе с ним – и премия к Brent. По факту цены на нефть в региональном контексте к настоящему времени выработали самобалансирующийся механизм. Чем выше риски – тем выше ценовые премии. Ну а сама по себе геополитика и хромающая дипломатия толкают их наверх вместе с инфляцией, что подогревает рецессионные настроения. В общем, good job! https://www.theguardian.com/us-news/2026/sep/18/trump-signs-russia-sanctions-bill

📉 Производство тихих вин в Крыму за 8М 2026 г. упало на 24,7%, игристых — на 38% из-за проблем с логистикой и спросом — Ъ В январе–августе 2026 года производство тихого вина в Крыму сократилось на 24,7% г/г, до 3,44 млн дал, а игристого — на 38%, до 379,29 тыс. дал. Падение оказалось заметно сильнее, чем в среднем по России, где выпуск снизился на 14,8% и 14,6% соответственно. На крымских виноделов дополнительно давят логистические ограничения. Предприятия сталкиваются с задержками поставок бутылок и пробок, ростом стоимости перевозок и нехваткой топлива, из-за чего не всегда могут вовремя разливать и отгружать готовую продукцию. Часть перевозчиков отказывается работать на полуострове из-за повышенных рисков, а стоимость доставки заметно выросла. Дополнительным фактором стало сокращение туристического потока, что уменьшило локальный спрос на вино.

❤️Азиатские нефтеперерабатывающие предприятия начинают задумываться о сокращении объемов переработки и готовятся к возможному ограничению экспорта топлива на фоне того, как разрастающаяся война на Ближнем Востоке приводит к росту цен на нефть и сокращению запасов. Любые ограничения означали бы возвращение к тактике, применявшейся в первые недели конфликта, когда нефтеперерабатывающие предприятия по всему региону сокращали объемы производства из-за нехватки сырой нефти, а Китай и Таиланд сокращали поставки топлива. На этот раз причиной таких мер является расширение масштабов войны, в результате чего цена нефти марки Brent приблизилась к отметке в 110 долларов за баррель, а надбавки к ценам на нефть из России, Африки и Латинской Америки резко выросли. https://www.bloomberg.com/news/articles/2026-09-16/asian-refiners-dust-off-early-iran-war-playbook-as-oil-jumps

РОЖАНКОВСКИЙ — РЕПОРТЁРАМ: Трамп не будет подписывать санкционный законопроект Смотрите эфир в VK Видео Смотрите эфир на RuTube Смотрите эфир на YouTube В вечернем эфире «Все будет хорошоу» экономист, управляющий директор Trade123 Владимир РОЖАНКОВСКИЙ @PortfolioTrade рассказал,почему законопроект Грэма* о санкциях вряд ли будет подписан Трампом. Законопроект Грэма* — неправильный бутерброд, как говорил Матроскин Владимир РОЖАНКОВСКИЙ Этот законопроект сначала проголосовал Сенат, а потом он поступил в нижнюю палату. Нечасто так бывает: обычно законы идут снизу вверх. Почему так? Потому что инициировал его еще Джон Маккейн, потом Линдси Грэм*. За восемь лет после смерти Маккейна закон так и не был введен. Его периодически выдергивали, голосовали, и он спотыкался. Одна из причин — пытались пропихнуть в ковид, но отмахнулись. Это неправильный бутерброд, как говорил Матроскин. И это одна из причин, почему Трамп может его не подписать. По факту процессуальных нарушений у него уже есть возможность только на этом основании его вернуть. Если бы он не подписал из-за разногласий — скользкий маневр перед мидтермс. А так — хороший ход: отправить на доработку. Трамп может подвесить санкции из-за сложного вопроса с нефтью в США Владимир РОЖАНКОВСКИЙ Вторая возможность — введение чрезвычайного положения из-за исчерпания резервов SPR. Стратегические запасы нефти в США на десятилетнем минимуме. Трамп уже несколько раз говорил о необходимости срочно восполнить дефицит. Если конгресс откажется, он может подвесить санкции: сначала стратегические вопросы, потом адские санкции против партнеров России. Я спекулирую, но это версия. Мейнстрим каждый может прочитать. Я же говорю как человек, который работал в США с 2000 по 2005 год, в том числе на Уолл-стрит. Знаком с этой машиной. Никто не будет вводить 500-процентные пошлины Владимир РОЖАНКОВСКИЙ Как так вышло, что Путин встречался с Кушнером и Уиткоффом, а параллельно принимается адский закон? Трамп — президент, Конгресс — законодатели. У них график. Визит совпал с голосованием, Трамп тут ни при чем. Не надо конспирологии. Про 500-процентные пошлины. В 2024-м были и три тысячи, потом откатывалось. Это психологический маневр. Никто не введет 500% против Китая или Индии. Чтобы подыграть Трампу, закон приукрасили в его стиле. Если он получит финальную формулировку, его изменят. А если меняется — отправят на доработку. Моя оценка вероятности, что Трамп подмахнет не глядя, — процентов пять. В США по дизелю ситуация аховая Владимир РОЖАНКОВСКИЙ По экономике: дно мы прошли. Это было начало года. Череда санкций, в основном европейских, шли ежемесячно. Ставка ЦБ была высокой и резала малый и средний бизнес. Многие связаны с импортом — маркетплейсы, частники. Вводят санкции, высокие ставки, вы взяли кредит, а товар не идет или идет серыми схемами с опозданием. Это было с января по середину мая. Казалось, еще немного — и бизнес уйдет. Останутся госпредприятия и крупные. Сейчас опасность не исчезла, но острый момент позади. Ставки снижаются. Дизеля нет, дизель дорогой. Россия производит избыток дизеля, он не экспортируется официально, но его ждут, в том числе на Филиппинах. Трамп не зря заострил внимание: рост цен на дизель подстегивает бензин. По бензину катастрофы нет, кроме исчерпания резервов. А по дизелю аховая. НПЗ на дистиллят мало. Дизель — это перевозки, грузовики, трейлеры, контроль потребительской инфляции. Опасения, что цены сорвутся. В Вашингтоне консенсус: резкие действия ухудшат позиции республиканцев перед промежуточными выборами. Большинство хотят сохранить большинство хотя бы в одной палате. Путь — не через желудок, а через недопущение роста цен на заправках. * — в реестре террористов и экстремистов Росфинмониторинга ВЕДУЩИЕ: Иван Пятибратов @pyatibrizy Сайт | Telegram | ВК | RuTube | YouTube | MAX