Алексей Бобровский

Хозяева Ормуза. Газ Западные СМИ, которые подхватили и мы, сделали вид, что не заметили ключевой момент в истории с Ормузом. Фактическое его перекрытие началось не столько с действий Ирана, сколько с серии шагов США. А когда все уже сложилось как надо, Иран просто вынужден был бить по выходящим из залива. Изначально Иран не закрывал пролив, это просто шло вразрез его интересам. Он, собственно, и сейчас пропускает индийские и китайские поставки. Падение объёма судоходства через пролив в первую очередь связано с тем, что страховые компании отменили покрытие военных рисков или ввели запретительно высокие премии. Поводом стал эпизод с торпедной атакой подлодки США на иранский фрегат IRIS Dena у побережья Шри‑Ланки (не в заливе). Погибли моряки, что резко и повысило страховые ставки. Но Трамп, который обычно критикует всех, когда растут цены на нефть, на этот раз на страховщиков наезжать не стал. А теперь посмотрим, что получилось и как меняется рынок. Страны Персидского залива (включая Иран) вместе экспортируют до 240 млрд кубов газа в год. И более 50% из них - это СПГ Катарa (110 млрд кубов в 2023–2024). На рынке СПГ их доля более 30%. Т.е. выпавшая с рынка 1/3 экспорта СПГ - это много. По грубой оценке: 🇶🇦 Катар ~125 млрд кубов СПГ 🇮🇷 Иран ~ 20 млрд (труба в Турцию и Ирак) 🇴🇲 Оман ~ 15 млрд в СПГ 🇦🇪 ОАЭ ~ 8 млрд (СПГ + труба) Основные покупатели катарского СПГ - азиаты: Китай, Индия, Япония, Южная Корея, Пакистан, Тайвань - это 80-90%. Что-то перепадает и жмотам в ЕС. В ЕС больнее всего будет Италии (30% импорта СПГ это Катар), Бельгии (около 8%), Польше (около 17%). Сильнее всего по СПГ‑шоку через Ормуз бьёт: - По энергетике на газе: ТЭС в Японии, Корее, юг ЕС, завязанные на импорт СПГ для базовой и пиковой генерации; - Газохимия и нефте-газохимия: производство удобрений, метанола, пластмасс и прочих продуктов; - Металлургия (сталь, цветные металлы), цемент, стекло; - Сектор ЖКХ: отопление, водоснабжение. Теперь обратимся к показаниям подсудимого президента США. «Это я прикончил Северный поток-2», - хвалился откровенно Трамп. Было? США ввели санкции против операторов и трубопрокладчиков СП. ЕС обделался и вышел из проекта, заявив официально, что газопровод не отвечает энергетическим интересам и целям союза. Сегодня США добиваются того, чтобы страны Азии, особенно крупные импортёры, подписывали долгосрочные контракты на поставку СПГ США. Закрытие Ормуза и хуситы делают экспорт нефти и газа США очень конкурентоспособным. Катар лишается около 17% мощностей по экспорту СПГ на 3-5 лет из-за повреждения инфраструктуры. Снижение его поставок происходит на фоне увеличения экспорта СПГ из США. Нарушение поставок СПГ бьет и по производству удобрений в Азии. Помните, Трамп вводил высокие тарифы против ряда азиатских стран? Тех, что сокращали импорт с/х продукции из США. Дефицит удобрений и падение с/х производства обязательно повысят спрос на импорт продовольствия. Это поможет фермерам из США. США уделяют особое внимание релокации производства микросхем и полупроводников к себе. Это отрасли экономики будущего. И тут тоже надо обыграть Азию. 35% мирового экспорта гелия идет через Ормуз именно в Азию. Гелий - нужен для производства полупроводников. Быстрого эффекта пока не увидим, но позже он проявится. Нападение на Иран и нарушение работы Ормуза принесли США колоссальный стратегический профит. Это исторический поворотный момент - он может перераспределить глобальные экономические и геополитические балансы на десятилетия вперёд, независимо от того, выстоит ли иранский режим в нынешнем виде или нет. США это вообще не интересует. @alexbobrowski