The Bell ✔

Топ-менеджеры люксембургской «дочки» Газпромбанка заработали миллионы на замещающих облигациях — FT НАСТОЯЩИЙ МАТЕРИАЛ (ИНФОРМАЦИЯ) ПРОИЗВЕДЕН И РАСПРОСТРАНЕН ИНОСТРАННЫМ АГЕНТОМ THE BELL ЛИБО КАСАЕТСЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ИНОСТРАННОГО АГЕНТА THE BELL. 18+ Четверо управляющих директоров Gazprombank Luxembourg, последнего крупного российского банка в Европе, лично заработали миллионы евро на санкциях, выяснила Financial Times. Они скупали подешевевшие евробонды «Газпрома» и меняли их на российские замещающие бумаги, торгующиеся по номиналу. Более 50 сделок, по оценке издания, могли принести им больше €9 млн. Как работала схема Сам «Газпром» под санкции ЕС не попал, но выплаты по его валютным облигациям все равно перестали доходить до держателей: под санкциями оказалась финансовая инфраструктура, через которую шли платежи, в том числе НРД, который ЕС внес в списки в июне 2022-го. Часть бумаг торговалась вдвое дешевле номинала. Чтобы поддержать российских держателей, Владимир Путин 5 июля 2022 года подписал указ №430, который позволил эмитентам размещать замещающие облигации — новые бумаги в России, в рублях и по полной стоимости. Через девять дней после указа управляющий директор люксембургского банка Дмитрий Деркач начал скупать на европейском рынке подешевевшие евробонды «Газпрома», узнала FT. Перед этим в июне он съездил в Москву, а по возвращении открыл личный счет в самом Gazprombank Luxembourg — хотя по внутренним правилам это было запрещено. Кредит на покупки ему выдал московский Газпромбанк. В сентябре к нему присоединились еще трое членов правления — Сергей Некрасов, Сергей Белоусов и Павел Большаков. С июля по ноябрь на их счета поступило больше €17 млн — деньги приходили в рублях и конвертировались в евро. На них и были сделаны десятки покупок облигаций. Пример из документов FT: Деркач купил облигацию с погашением в 2024 году примерно за €65 тысяч при номинале €150 тысяч — после замещения в декабре она могла принести около €85 тысяч прибыли. Почему это похоже на инсайд Менеджеры действовали синхронно: покупали одинаковые объемы одних и тех же бумаг в один день и часто до того, как «Газпром» объявлял на сайте, какие именно выпуски пойдут на замещение. «Невозможно» провернуть такие сделки так быстро без предварительного знания, говорит один из собеседников FT, так как нужно еще найти, у какого брокера эти бонды вообще есть. Бывший зампред ЦБ Сергей Алексашенко отмечает, что риск для человека, берущего под это кредит с процентами, был бы огромным — если он не был уверен в результате. Отдельный вопрос — санкции: по сообщениям самого «Газпрома», в расчетах по замещению участвовал подсанкционный НРД, а любые платежи в его пользу для резидентов ЕС запрещены. «Это звучит как обход санкций, это должно стать предметом уголовного расследования в Люксембурге», — сказал FT один из европейских чиновников. Чем все закончилось Сделки вызвали спор внутри самого банка — часть сотрудников подняла вопрос об инсайдерской торговле, но глава private banking Дмитрий Галкин ответил, что «условия и риски одинаковы для всех клиентов рынка». В конце 2022 года эти операции внутри банка остановили. Люксембургский регулятор CSSF пришел с проверкой в марте 2023-го, но ограничился выводом, что банк нарушил собственные правила о личных счетах сотрудников. Штрафов не было, регулятор ограничился рекомендацией обновить кадровый регламент. Все четверо уже ушли из банка. Белоусов и Большаков управляют инвестфирмой B&B Capital Partners в Люксембурге, Деркач, по собственным словам, живет «частной жизнью в Люксембурге», а Некрасов вернулся в Россию и в октябре прошлого года стал гендиректором футбольного «Спартака».